یورو/امریکی ڈالر کا 5 منٹ کا تجزیہ
جمعہ کو، یورو/امریکی ڈالر کے کرنسی کے جوڑے نے اوپر کی طرف مسلسل حرکت دیکھی۔ تاہم، دن کے نصف آخر میں، ایک معمولی کمی آئی جو میکرو اکنامک پس منظر کے مطابق نہیں تھی۔ یہ کمی اتنی معمولی تھی کہ یہ ابھی تک واضح نہیں ہے کہ آیا یہ پاول کی تقریر کا ردعمل تھا — جس میں اس نے مالیاتی پالیسی پر اپنے سابقہ موقف کی تصدیق کی تھی — یا ہفتے کے آخر میں محض منافع لینے کا۔ بدقسمتی سے، مارکیٹ کی موجودہ تحریک انتہائی غیر واضح اور غیر منطقی دکھائی دیتی ہے۔ اہم تشویش یہ ہے کہ گزشتہ ہفتے، مارکیٹ بنیادی طور پر ایک عنصر کا جواب دے رہی تھی: نئی امریکی خارجہ پالیسی۔ یہ غیر یقینی ہے کہ مارکیٹ کب تک دوسرے متغیرات کو نظر انداز کرتے ہوئے صرف اس پر توجہ مرکوز رکھے گی۔ ایک بار جب مارکیٹ اس عنصر پر پوری طرح سے رد عمل ظاہر کرے گا تو کیا ہوگا؟ ڈونلڈ ٹرمپ کی طرف سے کیا اضافی خبریں آ سکتی ہیں، اور مارکیٹ اس کا کیا جواب دے گی؟ غیر یقینی کی سطح ہر وقت بلند ترین سطح پر ہے۔
نتیجے کے طور پر، ہم مستقبل قریب میں کسی بھی قسم کی مارکیٹ کی نقل و حرکت کا مشاہدہ کر سکتے ہیں — پیشین گوئیاں مشکل ہیں، کیونکہ کوئی بھی کل ٹرمپ کے بیانات کا اندازہ نہیں لگا سکتا۔ پچھلے ہفتے، ڈالر نیچے کی طرف بڑھ رہا تھا، لیکن اس ہفتے، یہ آسانی سے بڑھ سکتا ہے اگر ٹرمپ اپنی بیان بازی میں اعتدال پیدا کریں۔
جمعہ کو 5 منٹ کے ٹائم فریم میں کئی تجارتی سگنلز تھے، لیکن حرکتیں انتشار کا شکار تھیں۔ اصولی طور پر، تقریباً تمام سگنل منافع بخش تھے۔ ہر معاملے میں، قریب ترین ہدف کی سطح تک پہنچ گئی تھی۔ اگر تاجر ہر ایک سگنل پر عمل کرتے، تو وہ بہت اچھا منافع کما سکتے تھے۔ تاہم، جیسا کہ پہلے ذکر کیا گیا ہے، تحریکیں تیز اور انتشار کا شکار تھیں۔ مزید برآں، امریکی سیشن کے دوران اہم ڈیٹا شائع کیا گیا، جس سے جمعہ کے اتار چڑھاؤ میں اضافہ ہوا۔
سی او ٹی رپورٹ
تاجروں کی تازہ ترین کمٹمنٹ (COT) رپورٹ 4 مارچ کی ہے۔ اوپر دی گئی مثال واضح طور پر ظاہر کرتی ہے کہ غیر تجارتی تاجروں کی خالص پوزیشن ایک طویل مدت کے لیے تیزی کے ساتھ رہی ہے۔ تاہم، حال ہی میں بئیرز نے بالادستی حاصل کی ہے۔ چار ماہ قبل، پیشہ ور تاجروں کی کھلی شارٹ پوزیشنز کی تعداد میں تیزی سے اضافہ ہوا، جس کی وجہ سے نیٹ پوزیشن طویل عرصے میں پہلی بار منفی ہو گئی۔ اس سے ظاہر ہوتا ہے کہ یورو اب خریدے جانے سے زیادہ کثرت سے فروخت ہو رہا ہے۔ بہر حال، ٹرمپ کے امریکی صدر کا عہدہ سنبھالنے کے بعد بئیرز کا فائدہ تیزی سے کم ہو رہا ہے۔
فی الحال، ہم کسی ایسے بنیادی عوامل کا مشاہدہ نہیں کرتے جو یورو کی مضبوطی میں معاون ہوں۔ تاہم، ایک اہم عنصر ابھر کر سامنے آیا ہے جو امریکی ڈالر کی گراوٹ میں حصہ ڈال رہا ہے۔ یہ ممکن ہے کہ یہ جوڑا مزید کئی ہفتوں یا مہینوں تک درست ہوتا رہے، لیکن 16 سالہ کمی کا رجحان تیزی سے پلٹنے کا امکان نہیں ہے۔
اس مقام پر، سرخ اور نیلی لکیریں دوبارہ عبور کر گئی ہیں، جس سے ظاہر ہوتا ہے کہ مارکیٹ کا رجحان اب غیر جانبدار ہے۔ گزشتہ رپورٹنگ ہفتے کے دوران، "نان کمرشل" گروپ میں لانگ پوزیشنز کی تعداد میں 2,500 کا اضافہ ہوا، جب کہ شارٹ پوزیشنز کی تعداد میں 12,800 کی کمی واقع ہوئی۔ اس کے نتیجے میں، خالص پوزیشن میں مزید 15,300 معاہدوں کا اضافہ ہوا۔
یورو/امریکی ڈالر کا 1 گھنٹے کا تجزیہ
فی گھنٹہ ٹائم فریم پر، قیمت اسٹراٹاسفیئر میں بڑھتی رہتی ہے۔ یورپی مرکزی بینک اور فیڈرل ریزرو کے درمیان مانیٹری پالیسی میں فرق کی وجہ سے درمیانی مدت میں کمی کا امکان دوبارہ شروع ہو جائے گا۔ تاہم، یہ معلوم نہیں ہے کہ کب تک مارکیٹ "ڈونلڈ ٹرمپ فیکٹر" پر ردعمل ظاہر کرتی رہے گی۔ موجودہ تحریک خالصتاً مارکیٹ کی گھبراہٹ ہے، اور یہ واضح نہیں ہے کہ یہ جوڑی کو کہاں لے جائے گی۔ تاجر ڈونلڈ ٹرمپ کے بیانات کے علاوہ ہر چیز کو نظر انداز کر رہے ہیں اور ڈالر کسی بھی قیمت پر فروخت ہو رہا ہے۔ تحریک تقریبا عمودی ہے.
10 مارچ کے لیے، ہم درج ذیل ٹریڈنگ لیولز کو ہائی لائٹ کرتے ہیں: 1.0269, 1.0340-1.0366, 1.0461, 1.0524, 1.0585, 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.89, 1.39, 1.308, 1.0524 نیز سینکو اسپین بی (1.0444) اور کیجن سین (1.0677) لائنیں۔ اچیموکو اشارے کی لکیریں دن بھر بدل سکتی ہیں، لہذا تجارتی سگنلز کی شناخت کرتے وقت اس پر غور کیا جانا چاہیے۔ اگر قیمت درست سمت میں 15 پِپس منتقل ہوتی ہے تو بریک ایون پر سٹاپ لاس سیٹ کرنا نہ بھولیں۔ اگر کوئی سگنل غلط نکلتا ہے تو یہ ممکنہ نقصانات سے بچائے گا۔
پیر کو سب سے اہم واقعہ جرمنی سے صنعتی پیداوار کی رپورٹ ہو گی۔ تاہم، یاد رکھیں کہ امریکی صدر ہمیشہ متحرک اور دن رات ٹیرف لگانے کے لیے تیار رہتے ہیں۔ اس طرح کے اعلانات غیر متوقع طور پر آسکتے ہیں، یعنی مارکیٹ کا ردعمل تیز اور پیشگی غیر متوقع ہو سکتا ہے۔
تصاویر کی وضاحت:
سپورٹ اور مزاحمت کی سطح (موٹی سرخ لکیریں): موٹی سرخ لکیریں اس بات کی نشاندہی کرتی ہیں کہ حرکت کہاں ختم ہوسکتی ہے۔ براہ کرم نوٹ کریں کہ یہ لائنیں تجارتی سگنلز کے ذرائع نہیں ہیں۔
Kijun-sen اور Senkou Span B لائنز: Ichimoku انڈیکیٹر لائنیں 4 گھنٹے کے ٹائم فریم سے گھنٹہ وار ٹائم فریم میں منتقل کی گئیں۔ یہ مضبوط لکیریں ہیں۔
ایکسٹریم لیولز (پتلی سرخ لکیریں): پتلی سرخ لکیریں جہاں قیمت پہلے اچھال چکی ہو۔ یہ تجارتی سگنل کے ذرائع کے طور پر کام کرتے ہیں۔
پیلی لکیریں: ٹرینڈ لائنز، ٹرینڈ چینلز، یا کوئی اور تکنیکی پیٹرن۔
COT چارٹس پر انڈیکیٹر 1: تاجروں کے ہر زمرے کے لیے خالص پوزیشن کے سائز کی نمائندگی کرتا ہے۔
